早上天气晴朗，万里无云。小毛毛虫和小蚂蚁一起出去玩。
它们来到绿油油的草坪上，小蚂蚁发现有一个光滑的鸡蛋壳，而且已经一分两半了，小毛毛虫说：“咱们用它做一个跷跷板，怎么样？”小蚂蚁说：“好啊！”于是它们去找了一块小木板，当作板子，把鸡蛋壳垫在下面作为支点，于是一个跷跷板做成了。
它们玩的开心极了。它们的欢声笑语吸引来了五彩斑斓的花蝴蝶，花蝴蝶问它们：“我能和你们一起玩吗？”小毛毛虫和小蚂蚁异口同声地说：“可以啊，你来做裁判吧。”过了一会儿，小蝴蝶突然说：“你们想不想在天空中自由自在的飞来飞去啊？”“想啊。”小毛毛虫和小蚂蚁一起说。“那我们一起用鸡蛋壳做一个热气球吧”小蝴蝶说。于是小蝴蝶把鸡蛋壳倒过来，小蚂蚁借来了几根蜘蛛丝，小毛毛虫借来了一块布，它们做好热气球，就坐着热气球一起升到空中去了。
它们唱着歌儿，在蓝蓝的天空中愉快地航行，飞过了耸立的高山，葱郁的森林，清澈的小河……
到了下午，天空中乌云密布，就要下雨了。大家只好恋恋不舍的降下热气球，赶紧用鸡蛋壳做了一间“小屋”。它们在这间“小屋”里边躲雨边聊天，聊的真开心！
天黑了，大家又把鸡蛋颠倒过来当床来睡。它们找来一片大树叶，做毛绒绒的毛毯，它们睡在“摇篮”里，像一个“婴儿”一样。月亮姐姐温柔的为它们唱起了动听的摇篮曲，它们进入了很香很香的梦中。它们会做些什么梦呢？应该是梦到自己会飞，每天周游名山大川、名胜古迹吧。
